Começa a segunda parte do desfile: Reforma e abertura.

Entra na Praça o grupo "História da Primavera" composto de três mil pessoas que caminham ao redor do enorme retrato de Deng Xiaoping, arquiteto-geral da reforma e abertura da China. Neste momento, surge o slogan "Libertar a mentalidade" formado pelos jovens e adolescentes na praça com coroas de flores.

Em dezembro de 1978, Deng Xiaoping exigiu, na 3ª sessão plenária do 11º Congresso Nacional do PCCh, libertar a mentalidade e buscar a verdade dos fatos e formulou a teoria sobre a construção de um socialismo com características chinesas. A partir daí, a China entrou na nova era de reforma e abertura. Em 1979, Deng Xiaoping propôs estabelecer as zonas econômicas especiais, abrir 14 cidades litorâneas a investimentos estrangeiros e promover o desenvolvimento da nova zona de Pudong em Shanghai, ampliando o processo de reforma e abertura para todo o país. No 15º Congresso Nacional do PCCh realizado em 1997, a construção do socialismo com características chinesas foi definida oficialmente como teoria de Deng Xiaoping.

Para resolver as questões de Hong Kong, Macau e Taiwan e concretizar a reunificação pacífica da China, Deng Xiaping apresentou, partindo da realidade, a ideia de "Um país, dois sistemas", graças à qual Hong Kong retornou em 1997 à pátria, e Macau, em 1999.

Na área diplomática, Deng Xiaoping acreditava que a paz e o desenvolvimento constituem os dois principais temas do mundo atual, e assim formulou uma política diplomática pacífica de independência e autonomia. Sob sua direção, a China firmou em 1978 um acordo de paz e amizade com o Japão, estabeleceu relações diplomáticas com os Estados Unidos em 1979 e normalizou em 1989 as relações com a União Soviética, além de desenvolver relações amistosas com países vizinhos e em desenvolvimento, abrindo uma nova era para a diplomacia chinesa.